¿Es Amazon stock una compra después de su asociación con Peloton?
Está a punto de ser más fácil comprar un Peloton, y eso es una gran noticia para Amazon.
Amazon.com, Inc. (NASDAQ: AMZN 0.14%) es la empresa de comercio electrónico más grande del mundo con un valor de mercado de más de 1,3 billones de dólares. Su sitio web generó 2.700 millones de visitas el mes pasado, lo que lo convierte en una plataforma sencilla para las marcas que desean elevar su presencia en línea.
Peloton Interactive Inc (NASDAQ: PTON 20.36%) está listo para unirse a ese club, anunciando esta mañana que una gama de sus productos y artículos de merchandising ahora están disponibles en el sitio web de Amazon en EE. UU. Es el último de una serie de movimientos drásticos del fabricante de equipos de ejercicio para el hogar, para detener la rápida desaceleración de las ventas y la expansión de las pérdidas financieras.
La asociación es una victoria para Peloton, pero probablemente sea una victoria mayor para Amazon. Este es el por qué.
Peloton se está remodelando para un mundo más allá de las restricciones pandémicas
Peloton fue una de las empresas con mejor desempeño durante lo peor de la pandemia. Los gimnasios estaban cerrados, los trabajadores asistían a sus trabajos de forma remota y la sociedad estaba soportando diversos grados de bloqueos. Eso dejó pocas oportunidades para que las personas obtuvieran su dosis de ejercicio, por lo que una variedad de equipos interactivos en el hogar que llevaron el entrenamiento y las clases al hogar fue un jonrón proverbial.
Pero a medida que las restricciones pandémicas disminuyeron gracias a las vacunas generalizadas, el negocio de Peloton se deterioró rápidamente. La compañía informará sus resultados financieros para el año fiscal 2022 completo esta semana, y espera que los ingresos lleguen a alrededor de $ 3.5 mil millones, lo que sería una caída considerable de los $ 4 mil millones que generó en el año fiscal 2021.
La caída en las ventas se destaca por una fuerte caída en el compromiso, medido por el número promedio de entrenamientos mensuales en el tercer trimestre fiscal más reciente, que cayó un 28 % año tras año. En pocas palabras, los gimnasios están abiertos, las personas son libres y usan sus Pelotons con mucha menos frecuencia.
La compañía instaló un nuevo CEO a principios de 2022 y le encargó enderezar el barco. Hasta ahora, se han realizado cambios radicales que incluyen despidos de personal y una amplia reducción de costos, una prueba de un nuevo modelo de ventas basado en suscripción para su equipo y el traslado de la producción a fabricantes externos.
Ahora, por primera vez en su historia, Peloton se desviará de su modelo de ventas directas al consumidor y ofrecerá Peloton Bike, Peloton Guide, accesorios y ropa fuera de sus salas de exhibición y su sitio web, en Amazon.com.
Por qué esta asociación es una gran victoria para Amazon
A principios de este año, Wall Street estaba alborotado con la noticia de que Amazon estaba interesada en comprar Peloton. El movimiento habría estado bien dentro de la timonera de Amazon porque no es ajeno a las adquisiciones, y Peloton habría sido relativamente pequeño dado que la compañía vale solo $ 4 mil millones al momento de escribir este artículo, gracias a una caída del 92% en el precio de sus acciones de su máximo histórico.
En última instancia, nunca sucedió, pero con esta nueva asociación, Amazon obtiene el beneficio de vender los productos de Peloton en su sitio web y obtener ingresos sin el equipaje de absorber un negocio que ha perdido la friolera de $ 1.8 mil millones en los últimos cuatro trimestres. Además, la situación financiera de Peloton es bastante sombría con solo $ 879 millones en efectivo disponible, que es principalmente el resultado de asumir una deuda de $ 750 millones en mayo.
El director financiero de Peloton ha comentado que los clientes inician 500 000 búsquedas de productos de Peloton cada mes en Amazon.com, lo que refuerza el impacto positivo que este acuerdo podría tener para su empresa. Pero podría ser igual de beneficioso para Amazon, porque cada vez que un cliente no puede encontrar lo que está buscando en Amazon.com, aumenta la probabilidad de que navegue a otro sitio web, lo que le cuesta a la empresa más que solo ese. venta potencial.
Cuando un cliente puede encontrar lo que está buscando, Amazon no solo gana la venta, sino que sus algoritmos de inteligencia artificial obtienen la oportunidad de mostrar otros productos a su vista y potencialmente generar más ingresos. Se estima que estos motores de recomendación son responsables del 35% de las ventas en línea de Amazon, por lo que poder satisfacer ese volumen de búsqueda mensual de productos Peloton será una victoria para Amazon en general.
Las acciones de Amazon son una compra ahora
Amazon acaba de terminar un segundo trimestre fuerte, pero mixto, de 2022. Sufrió una pérdida neta principalmente como resultado de su participación en el fabricante de vehículos eléctricos Rivian Automotive Inc (NASDAQ: RIVN 1.09%), porque las acciones de esa compañía han caído considerablemente. recientemente.
Pero eso habla de la diversidad operativa de Amazon. Ofrece a los inversores una muestra representativa de la economía digital y continúa impulsando la innovación. Tener múltiples fuentes de ingresos aísla a la empresa de choques externos como la alta inflación, que actualmente ejerce presión sobre los consumidores y, por lo tanto, sobre el segmento de comercio electrónico de Amazon. Pero su segmento de la nube, impulsado por Amazon Web Services, aún logró crecer un 33 % año tras año durante el trimestre.
Además, su segmento de publicidad relativamente nuevo generó $33.9 mil millones en ingresos durante los últimos cuatro trimestres y sigue siendo una oportunidad emocionante en el futuro gracias a los valiosos activos de medios de la compañía, como los derechos de Thursday Night Football de la NFL.
Si bien el acuerdo de Peloton es emocionante, Amazon es más que una simple empresa de comercio electrónico ahora y no faltan razones para poseer las acciones.