Las acciones y los rendimientos estadounidenses suben tras las actas de la Fed mientras se aguardan los datos de inflación.

Las acciones mundiales avanzaron el miércoles junto con los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense, mientras los inversores digerían las actas de la reunión de septiembre de la Reserva Federal y esperaban los datos de inflación para obtener pistas sobre la trayectoria de la tasa de interés del banco central.

Las actas de la reunión mostraron que una “mayoría sustancial” de funcionarios de la Reserva Federal de Estados Unidos apoyaron el inicio de una era de política monetaria más flexible con un recorte de tasas de gran tamaño de medio punto, pero pareció haber un acuerdo aún más amplio en que la medida inicial no comprometería a la Fed a ningún ritmo particular de reducciones de tasas en el futuro.

Las acciones estadounidenses mantuvieron ganancias después de las actas, pero el avance en la sesión fue frenado en parte por una caída del 2,5% en las acciones de Alphabet (GOOG), matriz de Google, después de que el Departamento de Justicia de Estados Unidos dijera que podría pedirle a un juez que obligue a la empresa a deshacerse de partes de su negocio.

El Promedio Industrial Dow Jones subió 346,47 puntos, o 0,82%, a 42.426,84, el S&P 500 subió 25,84 puntos, o 0,45%, a 5.776,97 y el Nasdaq Composite subió 57,66 puntos, o 0,32%, a 18.240,58.

Los inversores han reducido sus expectativas de que la Fed recorte de tipos de interés de forma agresiva tras el sólido informe de empleo de Estados Unidos de la semana pasada. También seguirán de cerca los datos de inflación del jueves, en forma del índice de precios al consumidor (IPC), para conocer la trayectoria de tipos de interés de la Fed, mientras que la temporada de resultados corporativos comienza con los resultados bancarios el viernes.

“Están sucediendo muchas cosas en el mercado en este momento”, dijo Anthony Saglimbene, estratega jefe de mercado de Ameriprise Financial en Troy, Michigan.

“El contexto macroeconómico es sólido, es probable que haya cierta agitación en torno a las expectativas de recorte de las tasas de interés entre ahora y fin de año. En realidad, la clave para el mercado durante las próximas semanas es la temporada de resultados”.

Después de haber descontado completamente un recorte de al menos 25 puntos básicos la semana pasada, con una probabilidad del 35,2% de un segundo recorte consecutivo de 50 puntos básicos, el mercado apuesta a una probabilidad del 79,4% de un recorte de 25 puntos básicos en la reunión de noviembre de la Fed, y una probabilidad del 20,6% de que mantenga las tasas estables, según mostró la herramienta FedWatch de CME. Las expectativas de un recorte en noviembre disminuyeron ligeramente después de las minutas de la Fed.

La presidenta del Banco de la Reserva Federal de Dallas, Lorie Logan, dijo que apoyaba el enorme recorte de tasas del mes pasado, pero que quiere reducciones menores en el futuro, dados los riesgos al alza “aún reales” para la inflación y las “incertidumbres significativas” sobre las perspectivas económicas.

El índice MSCI de acciones de todo el mundo subió 2,12 puntos, o 0,25%, a 846,90 y se encaminaba a una segunda sesión consecutiva de ganancias. En Europa, el índice STOXX 600 cerró con un alza del 0,66%, impulsado en parte por los fabricantes de automóviles, ya que el índice se recuperó de una caída en la sesión anterior.

El rally bursátil de China se vio cortocircuitado, y tanto el índice Composite de Shanghai como el índice CSI300 sufrieron sus mayores caídas porcentuales en un día desde febrero de 2020.

La principal oficina de información de China dijo que el Ministerio de Finanzas detallará los planes de estímulo fiscal para impulsar la economía en una conferencia de prensa el sábado.

Los rendimientos estadounidenses subieron ligeramente tras los comentarios de Logan y las minutas de la Fed, así como tras una subasta de bonos a 10 años. El rendimiento de los bonos estadounidenses a 10 años, que son el punto de referencia, subió 3,4 puntos básicos hasta el 4,069%, mientras que el rendimiento de los bonos a 2 años, que normalmente se mueve en sintonía con las expectativas de tipos de interés, subió 2,8 puntos básicos hasta el 4,007%.

El rendimiento a 10 años superó el 4% por primera vez en dos meses a principios de la semana.

El índice del dólar, que mide la cotización del billete verde frente a una canasta de monedas, subió un 0,39% a 102,89, mientras que el euro cayó un 0,38% a 1,0938 dólares.

Frente al yen japonés, el dólar se fortaleció un 0,73% hasta 149,27 y la libra esterlina se debilitó un 0,28% hasta 1,3067 dólares.

El dólar neozelandés se debilitó un 1,35% frente al dólar estadounidense a 0,6055 dólares después de que el banco central redujera las tasas de interés en 50 puntos básicos y dejara la puerta abierta a más.

Los precios del crudo cayeron por segunda sesión consecutiva debido al aumento de los inventarios de crudo en Estados Unidos, mientras que el riesgo de interrupciones del suministro iraní causadas por el conflicto en Medio Oriente y el huracán Milton en Estados Unidos frenaron las caídas de los precios.

El crudo estadounidense cayó un 0,38% a 73,29 dólares el barril y el Brent cayó a 76,59 dólares el barril, una baja del 0,76% en el día.

Source: https://buystocks.co.uk/news/stocks-us-yields-higher-after-fed-minutes-as-inflation-data-eyed/